מעודכן ל-10/2021
הסוחרים והמשקיעים בבורסה המקומית ובוול סטריט אולי כבר יודעים שיש אלטרנטיבה למסחר דרך הבנקים, אבל הרוב הגדול עדיין לא עובר לברוקרים הפרטיים הזולים יותר, כלומר לבתי ההשקעות שמפעילים שירות ברוקראז'. מדוע?
הסיבה העיקרית היא הביטחון לכאורה שנותן להם הבנק – יציבות, סדר, אחריות על הכסף. אבל אנשים, תתעוררו. בתי ההשקעות הם כבר מזמן חברות מסודרות, מפוקחות ואמינות, וכלל לא בטוח שפחות מהבנקים. מאז רפורמת בכר, הפכו בתי ההשקעות למפוקחים מאוד על רקע הגידול המואץ בנכסיהם ובהיקף פעילותם. מדובר על גופים ששווים מאות מיליונים ואף מיליארדים. רק כדי להמחיש את הממדים של הגופים האלה: אלטשולר שחם קופות גמל שהיא חברה בת של אלטשולר שחם ומכאן שהיא לא מהווה את כל שוויו של בית ההשקעות, נסחרת בבורסה לפי שווי של יותר מ-3 מיליארד שקל. בית ההשקעות פסגות של איפקס הוערך לאחרונה ב-3 מיליארד שקל. מיטב דש על המדף וכמעט נמכר ב-1.5 מיליארד שקל, אקסלנס שווה מעל 1 מיליארד שקל. סדרי הגודל האלה לא צנועים ולא נחותים ביחס לבנקים הקטנים והבינוניים. הפעילות הזו אמנם מחייבת פיקוח, שהולך ומתהדק כל הזמן, אבל אי אפשר לטעון שבבנקים הכסף יותר בטוח.
תוכן עניינים; ניתן להקליק על הקישור הרלבנטי
מנהלים תיק השקעות – למה דרך הבנק?
המסחר דרך הבנקים למשקיעים ולסוחרים מתוחכמים עלה בכמה רמות בשנים האחרונות; משקיעים בניירות ערך כבר יכולים לעשות הכל, בכל הבורסות, בכל סוגי המכשירים, בכל שעות המסחר. ועדיין – הבנקים לא תמיד מספקים מערכות מחשוב מתקדמות כמו חדרי המסחר של בתי ההשקעות/הברוקרים הפרטיים, והם לא תמיד תחרותיים בעמלות מול הברוקרים הפרטיים, ואם ננסח זאת מדויק יותר – ברוב הגדול של המקרים הם לא תחרותיים ביחס לבתי ההשקעות.
בפועל, חלק גדול מהציבור נצמד לפקיד הבנק שלו, ולא עוזב את הסניף, אם כי בשנים האחרונות משתנה המגמה גם קצת בזכותנו – אנחנו מציפים את ההבדלים בעמלות כאן באתר באופן שוטף, וגם באייטמים שאנו כותבים ב"ביזפורטל", "גלובס" ו"מאקו". אבל בעיקר בזכות העובדה הפשוטה שפעילות דרך ברוקראז' של בתי השקעות חוסכת לכם הרבה כסף. בסוף הכלכלה הפשוטה תנצח – איפה שזול, לשם יזרום הכסף. אחרי הכל, נכון שקשה לעזוב את יוסי הפקיד מהסניף הקרוב, אבל דני מחדר המסחר של הברוקר גם נותן שירות טוב (אם כי לפני שתעברו צריך לבדוק מול לקוחות של הגוף שאכן השירות טוב).
יתרה מכך, כשבודקים את החיסכון בפועל מגלים כי משקיעים בניירות ערך בהיקף בינוני חוסכים בממוצע כמה אלפים טובים בשנה בעמלות אם הם עוברים מהבנק לברוקר הפרטי; לסוחרים בהיקף גדול, החיסכון יכול להגיע להרבה אלפים ואפילו לרבבות, תלוי כמובן בהיקף התיק. מעבר לכך – נוח הרבה יותר לעבוד מול הברוקרים הפרטיים, מערכות המסחר מתקדמות מאוד, הזמינות היא בכל שעות המסחר של הבורסה המקומית ושל בורסות חו"ל, והעיקר – העלויות נמוכות מאוד! אם אתם עדיין מעדיפים בנקים – כאן תוכלו להשוות בין כל הבנקים, וכצפוי הבנקים הקטנים מספקים אלטרנטיבה זולה יותר מהבנקים הגדולים. כלומר, גם אם אתם דבקים במערכת הבנקאית, תעשו שיעורי בית, תלמדו כמה הייתם משלמים בבנקים אחרים ותפעלו להפחית את העמלות שלכם. ברגע שתציגו את הממצאים לסניף שלכם, יש סיכוי טוב שתזכו להפחתה בעמלות.
ומה הן העמלות אצל הברוקרים? בדקנו עבור הסוחרים העצמאים/המשקיעים העצמאיים שביניכם, או מי מכם שמתעתד להתחיל לסחור, איך ניתן לפתוח חשבון השקעות למסחר עצמאי וכמה תשלמו על כך. את ההשוואה מול הבנק שלכם תעשו כבר לבד, אבל מה שבטוח הוא שהברוקר הפרטי זול יותר מרוב הבנקים. נתחיל בכך שבישראל יש אמנם לא מעט גופי השקעה, אבל מתברר שדווקא בתחום הברוקרים הפרטיים, שמספקים מסחר לעצמאים, השוק הוא קטן יחסית – חמישה בתי השקעות מקומיים מעניקים שירותי ברוקראז' למניות ישראליות וזרות. חשוב להדגיש שמלבד בתי ההשקעות הישראליים פועלות בישראל שלוחות של בנקי השקעות זרים למתן שירותי ברוקראז', בעיקר למסחר בארה"ב (את העמלות שלהן לא בדקנו – נעשה זאת בהמשך).
חמשת הגופים הישראליים שמעניקים שירותי ברוקראז' – שירותי קנייה ומכירה של ניירות ערך, לצד ניהול חשבון ניירות ערך – הם: מיטב דש, שמיזגה לתוכה את A Broker ואת פעילות הברוקראז' של בנק ירושלים; אי.בי.אי, שכוללת גם את פעילות הברוקראז' של מגדל; אקסלנס; פסגות טרייד; טרייד וואן.
כל הברוקרים האלו נתפסים כאמינים ובטוחים למסחר עצמאי בניירות ערך, וכל מה שצריך הוא לקבוע פגישה, לוודא שהתנאים, הסביבה, האנשים, מתאימים לכם, ואם כן – אז לחתום על מסמכים תוך הזדהות עם תעודת זהות ולהעביר כסף. הכסף מועבר מחשבון בנק מקומי לחשבון אצל הברוקר הפרטי. רבים חוששים מזה, אפילו רבים מאוד, ולמרות החשש, לפחות עד היום אין לו באמת אחיזה במציאות. עד היום לא שמענו על מקרה שבו הכסף בחשבון הברוקר הפרטי נעלם, אבד, הוברח. כן שמענו על מעילות – בשנת 2007 נחשפה בבית ההשקעות הראל מעילה בקנה מידה של עשרות מיליוני שקלים, אבל בעלי החשבון לא נפגעו. זה לא אומר שלא יכולים להיות דברים כאלו, העולם מלא הפתעות, אבל הסיכוי לכך נמוך במיוחד. נוסף לביטוח שקיים ולהעמדת ההון של החברה, אמורים להיות פיקוח ובקרה הדוקים.
אחרי פתיחת החשבון והעברת הכסף, אפשר להתחיל לסחור בניירות ערך השונים. את הבדיקה עשינו כלקוחות תמימים שניגשים לבדוק פתיחת חשבון, מבלי להזדהות או מבלי שיפנו אלינו. פשוט פנינו. הדברים הכתובים הם בהתאם לתשובות שקיבלנו. אבל רגע לפני שנעבור לתוצאות, חשוב להבין את היתרונות והחסרונות שבמסחר עצמאי באמצעות בתי השקעות.
היתרונות והחסרונות במסחר דרך בית השקעות
יתרונות
- עלויות נמוכות יותר, הן בעמלות והן בעלויות אחרות שכרוכות בניהול חשבון.
- כשיש בעיה – יש אפשרות לפנות ישירות לחדר מסחר בכל שעות הפעילות של הבורסה הישראלית או האמריקאית.
- מערכות מסחר מתקדמות בזמן אמת, שנוח וקל לסחור בהן בניגוד לבנקים, שלרוב כלל לא מספקים מערכות כאלו.
- בבתי ההשקעות כל נייר שתרצו לסחור בו יעלה לכם במערכת ותוכלו לעשות זאת אונליין, בעוד בבנקים זה כמעט בלתי אפשרי במערכת המקוונת.
חסרונות
- לעתים תיק השקעות משמש גם כביטחונות. ברגע שהעברתם אותו מהבנק, זה כבר לא ישמש אתכם כביטחונות.
- אם אתם זקוקים לכסף מיידי, בדרך כלל הליך העברת הכסף מבנק השקעות נמשך יומיים-שלושה.
מה יש לברוקרים להציע לנו?
בדקנו אצל הברוקרים עלויות פתיחת חשבון מינימלי (חשבון של תיק בסיס בנפח מסחר מינימלי וממוצע). ברגע שנפח המסחר עולה, תמיד אפשר להתמקח ולהפחית עמלות.
ועוד רגע לפני הנתונים חשוב להדגיש – הבדיקה הזו מתעדכנת באופן שוטף והיא נכונה לאוקטובר 2021. הברוקרים הפרטיים משנים אחת לתקופה את התנאים, ולכן ייתכן שבמקומות מסוימים התנאים לא מדויקים – נמשיך לעקוב ולעדכן רשימה זו, ונשמח לקבל הערות בתגובות ובמייל.
| מניות ואג"ח ישראל | עמלת מינימום | מק"מ | עמלת מינימום | חוזים עתידיים ישראל | ני"ע בחו"ל | עמלת מינימום | עמלת מקסימום | אופציות ישראל | עמלת מינימום | עמלת מקסימום | דמי טיפול/ניהול | עמלת מינימום | עמלת מקסימום | |
| IBI | 0.15% | 3.5 ₪ | 0.10% | 3.5 ₪ | 5 ₪ | 0.01$ | 10$ | – | 2.5 ₪ | – | – | 15 ש"ח לחודש | – | – |
| אקסלנס | 0.09% | 3 ₪ | 0.20% | 3 ₪ | 8 ₪ | 0.01$ | 7.5$ | 2% | 8 ₪ | – | – | 20 ש"ח לחודש | 40 ₪ לחודש | – |
| בנק אגוד | 0.35% | 30 ₪ | 0.10% | 30 ₪ | – | 0.30% | 25$ | 14,500.5$ | 3% | 11 ₪ | 1,450.05 ₪ | 0.15% לרבעון | – | 12,000 ₪ לרבעון |
| בנק דיסקונט | 0.54% | 35 ₪ | 0.12% | 25 ₪ | 13 ₪ | 0.79% | 25$ | 10,900$ | 3% | 13 ₪ | 100 ₪ | 0.24% לרבעון | – | 7,500 ₪ לרבעון |
| בנק הפועלים | 0.40% | 20 ₪ | 0.10% | 15 ₪ | 0.50% | 0.30% | 20$ | 7,000$ | 3% | 10 ₪ | 90 ₪ | – | – | 10,600 ₪ לרבעון |
| בנק יהב | 0.55% | 32 ₪ | 0.10% | 15 ₪ | – | 0.95% | 25$ | 1,500$ | 2.80% | 12 ₪ | 25% | 0.14% לרבעון | – | 8,500 ₪ לרבעון |
| בנק ירושלים | 0.50% | 20 ₪ | 0.09% | 20 ₪ | 0.50% | 0.55% | 45$ | 9,500$ | 2.45% | 10 ₪ | 50 ₪ | 0.15% לרבעון | – | 10,000 ₪ לרבעון |
| בנק לאומי | 0.65% | 27 ₪ | 0.10% | 20 ₪ | – | 0.90% | 25$ | 7,500$ | 5% | 20 ₪ | 400 ₪ | 0.15% לרבעון | – | 11,500 ₪ לרבעון |
| מזרחי טפחות | 0.52% | 45 ₪ | 0.10% | 17.1 ₪ | 0.27% | 0.30% | 25$ | 6,750$ | 3.25% | 11.7 ₪ | 405 ₪ | 0.7% לשנה | – | 10,750 ₪ לרבעון |
| מסד | 0.68% | 40 ₪ | 0.11% | 19 ₪ | 20 ₪ | 0.80% | 25$ | 1,200$ | 5% | 12 ₪ | 90 ₪ | 0.2% לרבעון | – | 10,000 ₪ לרבעון |
| מרכנתיל | 0.40% | 25 ₪ | 0.10% | 22.5 ₪ | 22.5 ₪ | 0.59% | 23.5$ | 10,680$ | 2.25% | 9.75 ₪ | 98 ₪ | 0.2% לרבעון | – | 7,500 ₪ לרבעון |
| הבינלאומי | 0.64% | 40 ₪ | 0.11% | 16 ₪ | 20 ₪ | 0.85% | 40$ | 7,000$ | 5% | 12 ₪ | 95 ₪ | 0.195% לרבעון | – | 10,000 ₪ לרבעון |
| מיטב דש | 0.30% | 10 ₪ | 0.10% | 10 ₪ | 3 ₪ | 0.01$ | 12$ | – | 3 ₪ | – | – | 0.6% לשנה | 90 ₪ לחודש | – |
| פועלים | 0.15% | – | 0.05% | – | 5 ₪ | 0.25% | – | – | 5 ₪ | – | – | 0.05% לרבעון | – | – |
| פסגות | 0.09% | 2 ₪ | 0.05% | 2 ₪ | – | 0.01$ | 8.5$ | – | 2.5 ₪ | – | – | 20 ₪ לחודש | – | – |
אי.בי.אי /IBI (שמוזגה עם מגדל שוקי הון)
מינימום הפקדה בפתיחת חשבון: 2,000 שקל
עלויות חשבון לחודש:
עבור המערכת הבסיסית תשלמו 15 שקל, אבל הסכום מתקזז כנגד עמלות, תלוי בהיקף התיק ובפרטים נוספים; ישנן מערכות מתקדמות יותר שניתנות בחבילות יקרות יותר כמו חבילת פרימיום. כאן המחיר החודשי כבר עולה משמעותית (280 שקל), אך גם כאן ניתן לקזז את העלות החודשית דרך העמלות.
מבחינת ניהול החשבון אין דמי משמרת ולא עמלת אי ביצוע או עמלת ביטול/שינוי לימיט. עמלת משיכת מזומנים – פטור עד חמש משיכות בשנה. מעניקים ריבית זכות יומית.
עמלות מסחר בישראל – מניות, קנייה/מכירה:0.09%; קרנות נאמנות כולל קרנות מחקות, קנייה/מכירה – 0.08%; אג"ח, קנייה/מכירה: 0.08%; מק"מ, קנייה/מכירה: 0.06%; אופציות, קנייה/מכירה: 2.50 שקל. מינימום 2.35 שקל להוראה.
עמלות מסחר בארה"ב – עמלה של 0.09% על קנייה ומכירה או בהתאם לנפח המסחר ולפי סכום קבוע – מניות, קנייה/מכירה: בכל המסלולים (כולל חבילת הבסיס האינטרנטית VIEW TRADE) העמלות עומדות על סנט למניה, מינימום 10 דולר.
במערכת המסחר הדואלית לישראל ולארה"ב הטרייד פלוס הוא מסלול זול שמתמחר סנט למניה, כך שהעמלות משתנות בהתאם למערכת המסחר: או סנט למניה – מינימום 7.5 דולר, או בחירה ב-13 דולר פיקס, מתאים במקרה שאתם סוחרים בהיקפים גדולים. אופציות, קנייה/מכירה: 4 דולר לאופציה, מינימום 12 דולר לעסקה.
המרת מט"ח – יש מרווח על המרת מט"ח – אם תמירו עד 15 אלף דולר, יהיה הפרש של 0.7% מהשער הרציף, מעל 15 אלף ההפרש הוא 0.5%. למרות שחלק גדול מכם אולי לא אוהב את זירות המט"ח/זירות הפורקס, הרי ששם המרת המט"ח נעשית בעמלה אפסית.
העברת כספים – העברה לבנק (ומהבנק לחשבון בברוקר הפרטי) – בעיקרון בחינם, אבל צריך לשים לב אם יש הגבלה על מספר ההעברות. לגבי רוב החשבונות נקבע כי עד חמש העברות בשנה לא יהיה תשלום. אגב, העברת מט"ח תעלה לכם 25 דולר.
העברת תיק ההשקעות – גם כאן ישנם תנאי פתיחה, אבל הם משתנים מלקוח ללקוח. לקוחות גדולים שסוחרים בהיקפים גדולים כמעט לא ישלמו עמלה. לכלל המשקיעים בעת הפקדת נכסים, כלומר בהעברת התיק לאי.בי.אי, לא יהיו עמלות; במשיכת ניירות ערך החוצה העמלות יהיו: בגין ניירות ישראליים – 20 שקל לנייר עד מקסימום של 150 שקל לתיק; בניירות ערך זרים – 10 דולר לנייר.
מיטב- דש
מינימום הפקדה בפתיחת חשבון: 20,000 שקל
במיטב דש מבטיחים גם מערכות מתקדמות שמאפשרות ניתוח טכני ואת כל האינדיקטורים הטכניים: מסחר על הגרף, גרפים השוואתיים, סימולטור לביצוע אסטרטגיות באופציות, שליחת מספר הוראות במקביל, קבלת חדשות משוק ההון, הודעות מתפרצות בזמן אמת וקישור למערכת "מאיה". בנוסף, ניתן לסחור במערכת מהסלולר באמצעות אפליקציה.
עלויות חשבון לחודש:
תשלום חודשי קבוע של 19.6 שקל, דמי טיפול. אין דמי משמרת ולא עמלת אי ביצוע או עמלת ביטול/שינוי לימיט. עמלה משיכת מזומנים – פטור עד חמש משיכות בשנה. מעניקים ריבית זכות.
עמלות מסחר בישראל – מניות, תעודות סל, קרנות נאמנות מחקות, קנייה/מכירה: 0.09% עם מינימום של 4.65 שקל. אופציות, קנייה/מכירה: 3 שקל לאופציה. פטור מעמלת משיכת כספים בשקלים.
אג"ח, קנייה/מכירה – 0.08%, מק"מ, קנייה/מכירה – 0.06%. עמלות מינימום בכל ניירות הערך – 4.65 שקל לפעולה.
עמלות מסחר בארה"ב – מניות, קנייה/מכירה: סנט אחד למניה עם מינימום של 8 דולר, או מסחר במערכת מתקדמת בעמלות של סנט למניה או מינימום 7.5 דולר, או 13 דולר פיקס. אופציות, קנייה/מכירה: 4 דולר לאופציה, מינימום 12 דולר. זמן אמת מלא בחינם ללא התחייבות. כמו כן יש מסלול של עמלה בשיעור קבוע – 0.09%.
אפליקציות אנדרואיד ואייפון חינם. למי שיפתח חשבון מעניקים קורס חינם במכללת מיטב, אך צריך לוודא שזה עדיין בתוקף.
המרה לדולר תעלה לכם 0.25 דולר, אבל קיים מרווח/ספרד – 210 פיפס (2.1 אגורות) מעל השער הבנקאי שהוא אגב לרוב 10 פיפס הפרש מעל הרציף, כלומר אתם משלמים 220 פיפס הפרש מעל הרציף (בהמרות גדולות אפשר להפחית משמעותית – סביב החצי).
העברת כספים – העברה לבנק ומהבנק אליכם, לחשבון במיטב דש, ללא עלות. אך העברה בדולרים ובאירו, ובכלל במט"ח, תעלה – סכום קבוע לפי מטבע העברה – 15 דולר, 15 ליש"ט, 15 אירו וכו'.
העברת תיק ההשקעות (העברת ניירות ערך לחשבון במיטב דש) תעלה לכם בהתאם לעמלת המכירה שתצטרכו לשלם.
אקסלנס
מינימום הפקדה בפתיחת חשבון: 20,000 שקל
עלויות חשבון לחודש:
העלות הבסיסית שקיימת למסחר באקסלנס עומדת על מינימום 19 שקל דמי ניהול עם אפשרות קיזוז 9 שקלים כנגד עמלות, כך שבנטו מדובר על 10 שקלים. אם תרצו מערכת מסחר מתקדמת, תצטרכו להוסיף 20 שקל, בעוד רוב הגופים מספקים זאת בחינם, אבל גם כאן יש אפשרות קיזוז. באקסלנס, בניגוד לאחרים, התשלום הוא לכל מערכת בנפרד. כך שאם אתם סוחרים בישראל ובארה"ב, תשלמו מינימום 20 שקל לכל מערכת, משמע 40 שקל לפני קיזוז העמלות.
גם באקסלנס יש פטור מעמלת אי ביצוע או שינוי פקודה, פטור מדמי משמרת ופטור מעמלת פדיון אג"ח או מק"מ.
עלויות מסחר בישראל – מניות, קנייה/מכירה: 0.09%, מינימום 3 שקלים; קרנות נאמנות – פטור על כל הקרנות (יתרון ביחס לאחרים). אופציות, קנייה/מכירה: 2.5 שקלים; מעניקים זכות על היתרה (בדומה לאחרים).אג"ח ומק"מ, קנייה/מכירה – 0.09%. עמלת מינימום על כל ניירות הערך – 3 שקלים.
עלויות מסחר בארה"ב – מניות, קנייה/מכירה: קיימים שני מסלולים (בהתאם לבחירת הלקוח) 9 דולר עמלת פיקס או עמלה משתנה – סנט למניה ומינימום 5 דולר למניה. אופציות, קנייה/מכירה: 4 דולר לאופציות, מינימום 20 דולר.
המרת מט"ח תעלה לכם לפי מרווח/ספרד של 2.1 אגורות מעל השער הרציף.
העברת כספים – 22 שקל להעברה, אבל חמש העברות ראשונות בשנה ללא עלות. העברה בדולרים תעלה 15 דולר.
העברת תיק ההשקעות – 99 שקל בלי קשר להיקף התיק ולמספר ניירות הערך בו.
פסגות טרייד
מינימום הפקדה בפתיחת חשבון: אין הגבלה, אבל האמת היא שאין ליתרון הזה משמעות גדולה. ביתר בתי ההשקעות הרף הוא 20,000 שקל – נמוך ממילא.
עלות חשבון לחודש:
20 שקל, אבל אם אתם עושים פעולות ומשלמים עמלות בסכום של 40 שקל ומעלה, מקזזים לכם לחלוטין את דמי הניהול.
עלויות מסחר בישראל: מניות, קרנות מחקות ותעודות סל, קנייה/מכירה: 0.09% ללא מינימום. קרנות שהן לא מחקות לא חייבות בעמלה. אג"ח, קנייה/מכירה: 0.08% ללא מינימום; מק"מ, קנייה/מכירה: 0.05% ללא מינימום.
עלויות מסחר בארה"ב – מניות, קנייה/מכירה: סנט למניה/תעודה עם מינימום לעסקה של 5 דולר.
המרת מט"ח – 0.1% ויש גם מרווח/ספרד בהתאם להצעה הטובה ביותר שפסגות מקבל מהבנקים.
העברת כספים – העברת כספים לבנק תעלה לכם 10 שקל לכל סכום.
העברת תיק ההשקעות – 10 דולר לנייר ערך זר, אבל אין עלות על ניירות ישראליים.
בנק ירושלים – נרכש בתחילת 2018 על ידי מיטב דש
בנק ירושלים הוא לא ממש ברוקר פרטי, אבל בחרנו להוסיף אותו לרשימה הזו מכיוון שהוא מתנהל כמו ברוקר פרטי, ומעבר לכך, הוא רכש את הברוקראג' של כלל פיננסים, וממשיך את הפעילות הזו כמעין שלוחה עצמאית. בפועל, פעילות דרך בנק ירושלים היא מצד אחד פעילות בעלויות נמוכות ועם תנאים משופרים כמו בבתי ההשקעות, לרבות מערכות רילטיים, שירות לקוחות ועוד, ומצד שני זה בכל זאת בנק.
מינימום הפקדה בפתיחת חשבון: 20,000 שקל
עלויות חשבון לחודש:
דמי ניהול בשיעור של 0.05% מהתיק, אבל סכום זה מתקזז עם העמלות. כלומר, אם אתם צריכים לשלם עמלות בסכום גבוה יותר, לא יהיו לכם דמי ניהול, אבל חשוב לבדוק את התנאים שלכם – יש מסלולים שונים. קיים פטור מעמלת אי ביצוע ואין עלות על משיכות שקליות. עם זאת, יש עמלה של 10 דולר בגין מערכת המיחשוב (של אינטראקטיב ברוקר). גם העמלה הזו מתקזזת מול עמלות שוטפות, אבל צריך לבדוק את המסלול שלכם.
עמלות מסחר בישראל – מניות, קנייה/מכירה: 0.1%; אופציות, קנייה/מכירה: 2.5 שקלים לאופציה. עמלת מינימום – אפס. קיימת תלות לגודל התיק, זה עשוי להיות נמוך יותר משמעותית.
עמלות מסחר בארה"ב – מניות, קנייה/מכירה: סנט למניה עם מינימום 5 דולרים לפעולה. אופציות, קנייה/מכירה: 3 דולר לאופציה, עמלת מינימום 6 דולר.
המרה לדולר – 0.13%
העברה לבנק ומהבנק – אין תשלום (צריך לבדוק אם מעל מספר הוראות/העברות יש תשלום).
בבנק ירושלים אין ריבית על היתרה, להבדיל מאשר אצל הברוקרים הפרטיים, אם כי גם כך מדובר בפועל על ריבית סביב האפס. מנגד הריבית על מינוף, אם תצטרכו, היא הנמוכה ביותר בזכות העובדה שמדובר בבנק.
TradeOne
מינימום הפקדה בפתיחת חשבון: 20,000 שקל
עלויות חשבון לחודש:
חבילה בסיסית עולה כ-18 שקל, אבל אם אתם צריכים הוראות מתקדמות זה יעלה כ-18 שקל נוספים.
עמלות מסחר בישראל – מניות, תעודות סל, קרנות נאמנות, קנייה/מכירה: 0.1%. אג"ח, קנייה/מכירה: 0.09%; מק"מ, קנייה/מכירה: 0.08%; עמלת מינימום בכל ניירות הערך – 5 שקל.
בעבר לא ניתן היה להשקיע בחו"ל, אבל עכשיו כבר ניתן, והעמלות בחו"ל קרובות לעמלות הברוקרים האחרים – סנט על עסקת קנייה ומכירה של מניה (לרבות ETF), מינימום לעסקה – 5 דולר.
טבלה מרכזת – כל הגופים, העמלות ועוד…
| עלויות קנייה ומכירה בארץ – מניות | עלויות קנייה ומכירה בארץ – אג"ח | עלויות מסחר בחו"ל | עלויות ניהול חודשיות | מינימום תיק השקעות | |
| אי.בי.אי | 0.09% | 0.08% | 1 סנט | 20 שקל | 2 אלף שקל |
| מיטב דש | 0.09% | 0.08% | 1 סנט | 20 שקל | 20 אלף שקל |
| אקסלנס | 0.09% | 0.09% | 1 סנט | 19 שקל | 20 אלף שקל |
| פסגות טרייד | 0.09% | 0.08% | 1 סנט | 20 שקל | אין מינימום |
| טרייד וואן | 0.1% | 0.09% | 1 סנט | 18 שקל | 20 אלף שקל |
הכנו לכם טבלה מרכזת, אבל – אבל גדול – היא לא כוללת את כל הפרמטרים. אחרי הכל – יש פרמטרים שזהים בכולם אבל אין ממש טעם להשוות ביניהם. כמו כן, יש פרמטרים שפחות קריטיים למשקיעים. ריכזנו כאן את הפרמטרים העיקריים, אבל גם לגביהם חשוב להדגיש – הם לא מייצגים את כל המצבים ואת כל המסלולים של ההצעות של חברות הברוקראג'. למשל – יש גופים שמפרידים את עמלות הקנייה והמכירה של מניות ותעודות סל מקרנות נאמנות, ויש גם כאלו שנותנים הנחה על עמלות קנייה ומכירה של קרנות מחקות. זאת ועוד – לכל הגופים יש מספר מסלולים של מסחר בחו"ל. הצגנו כאן את המסלול של הגישה עם העמלה הקבועה, אך יש מסלולים עם שיעור מהעסקה, ויש גם עמלת מינימום שמי שעושה עסקאות קטנות צריך להביא בחשבון. בקיצור, הטבלה הזו נותנת מושג (אפילו גדול), אבל חשוב שלפני בחירה, תקראו גם על הגוף שברצונכם לעבור אליו.
לסיום –
מקווים שעזרנו; ניסינו לרכז כאן את כל המידע על הברוקרים הפרטיים בשביל המשקיעים/הסוחרים המתחילים והמתקדמים. המדריך הזה אמור להיות כלי השוואת עמלות בברוקרים הפרטיים ובבנקים; משקיעים בניירות ערך צריכים אחת לתקופה לבצע את הבדיקה הזו, ולראות איך הם יכולים לחסוך בעמלות.
צריך גם לזכור שהמידע הרשמי של הברוקרים הפרטיים הוא לא סופי. כלומר, התנאים – עמלת קנייה ומכירה, היקף תיק מינימלי ועוד – משתנים במקביל להיקף הפעילות של כל לקוח, ואם יש לכם פעילות ענפה, אתם אמורים לקבל תנאים טובים מבית ההשקעות.
כן, אלו לא העמלות הסופיות, אתם יכולים לנסות ולהפחית את העלויות האלו. עם זאת, חשוב להזכיר שמאז 2015 המחירים בשוק (עמלות קנייה ומכירה בניירות ערך) די יציבים. נראה שהתחרות בין הברוקרים הפרטיים במגרש העמלות בניירות ערך, ירדה מדרגה. במקביל, יש בנקים – בנוסף לבנק ירושלים שמוזכר כאן, לרבות בנק אגוד, שמצליחים להציע ללקוחות עמלות לא רחוקות מהעמלות של הברוקרים הפרטיים.
נשמח אם תשתפו אותנו בתובנות, הערות, שינויים בתנאים ועוד.
ועדכון חשוב – הבנק הבינלאומי הציב יעד אסטרטגי לשנת 2018 – להגדיל את קהל הלקוחות הפועלים בניירות ערך. הבנק מציע ללקוחות עמלות נמוכות יחסית לבנקים אחרים וגם תחרותיות מול ברוקרים פרטיים, ובמקביל גם המערכות שלו השתפרו מאוד – מערכת המסחר בניירות ערך, מערכת התראות – איתותית ומעין המלצות פעולה בתיק ניירות ערך – Advise ועוד. זו בשורה טובה למשקיעים. עד עכשיו הבנקים הקטנים, ירושלים וגם אגוד, היו במשבצת של הבנקים הנוחים מבחינת עמלות בניירות ערך, וטוב שבנק מהצמרת נכנס לתמונה. אולי זה יעורר גם את הגדולים הנוספים.
למדריכי השקעות רלוונטיים:
פועלים לא בשבילך! תציצו בעמלות ניירות הערך שגובה מכם הבנק – פי 4 ויותר מבתי ההשקעות!
עמלות ניירות ערך בבנקים – לא להאמין; אולי סוף סוף תפנימו שאתם "תורמים" כסף לבנק
דיבידנדים – זה לא כמו שזה נשמע (יש גם חסרונות)
אזהרת רווח – מה זה? והאם זה מבטא הזדמנות במניות?